Perusahaan Hyundai Motor Perusahaan India ini berupaya mengumpulkan dana hingga $3,3 miliar melalui penawaran umum perdana untuk unitnya di India, sehingga memulai pencatatan saham terbesar yang pernah ada di negara tersebut.
Hyundai Motor India Ltd menetapkan kisaran harga pada 1.865 rupee ($22) hingga 1.960 rupee per saham, menurut ketentuan kesepakatan yang diperoleh Bloomberg News.
Dengan Hyundai menjual hingga 142,2 juta saham, atau 17,5% saham, IPO secara efektif menilai produsen mobil terbesar kedua di India berdasarkan penjualan sebesar $19 miliar jika harga sahamnya berada pada kisaran harga tertinggi, syarat menunjukkan, membenarkan laporan tersebut. . Laporan hari Jumat.
Unit tersebut tidak akan menjual saham baru dalam IPO dan hasilnya akan sepenuhnya menjadi milik induk perusahaan. IPO akan dibuka untuk penawaran minggu depan dari tanggal 15 hingga 17 Oktober, dan saham diperkirakan akan mulai diperdagangkan mulai tanggal 22 Oktober, menurut prospektus red herring yang diterbitkan pada hari Selasa. Investor besar dapat mengajukan permohonan pada hari Senin.
Pencatatan unit Hyundai di India akan memecahkan rekor yang dibuat oleh Life Insurance Corporation of India, yang mengumpulkan $2,7 miliar pada tahun 2022. Ini juga akan menjadi salah satu IPO terbesar di Asia dalam beberapa tahun terakhir.
Antusiasme investor terhadap tingkat pertumbuhan dan valuasi India yang tinggi telah mendorong sejumlah besar perusahaan untuk melakukan IPO, menjadikan negara ini sebagai pasar IPO tersibuk di dunia. Lebih dari $9 miliar telah dikumpulkan melalui lebih dari 250 IPO sepanjang tahun ini, dan ada lebih banyak lagi listing besar yang sedang direncanakan, termasuk platform pengiriman makanan India Swiggy Ltd.
Pasar IPO India sedang lesu, karena aliran masuk dana dari penabung telah membantu mendukung saham dan meningkatkan likuiditas, mendorong perusahaan multinasional dan sponsor ekuitas swasta untuk mempertimbangkan memonetisasi kepemilikan mereka di negara tersebut.
Penasihat penjualan saham Hyundai adalah Kotak Mahindra Bank Ltd, Citigroup Inc, HSBC Holdings Plc, JPMorgan Chase & Co dan Morgan Stanley, menurut dokumen penjualan saham.
